Envios de smartphones na China caem 15,4%, enquanto Huawei alcança 21,1% de participação no mercado

Huawei cresce enquanto a China perde mais de 10 milhões de envios

O mercado chinês de smartphones recebeu cerca de 57,9 milhões de aparelhos no terceiro trimestre de 2026, uma queda de 15,4% em relação ao mesmo período do ano anterior, segundo dados preliminares da International Data Corporation divulgados em 13 de outubro. A Huawei contrariou essa tendência: enviou 12,2 milhões de celulares e alcançou 21,1% de participação no mercado, enquanto o aumento dos custos de componentes pressionou os preços em todo o setor.

Os números apontam para uma contração mais acentuada do que a queda de cerca de 4% registrada no primeiro semestre do ano. Com base no total mais recente de envios e na queda anual, o mercado chinês recebeu aproximadamente 68,4 milhões de smartphones no terceiro trimestre de 2025. Isso significa que cerca de 10,5 milhões de aparelhos a menos chegaram ao mercado neste trimestre, embora o cálculo seja aproximado, pois os números divulgados foram arredondados.

A Huawei foi a única grande fabricante a registrar crescimento anual de envios de pelo menos 10%. A Apple ficou em segundo lugar, com 17,8% de participação, apesar de uma queda de 4,3% nos envios. OPPO, vivo e Xiaomi sofreram recuos consideravelmente maiores, enquanto a Honor foi a única marca líder a enviar mais celulares do que no trimestre anterior.

A principal pressão resulta da combinação de preços mais altos e compras adiadas. A IDC afirmou que as fabricantes estão repassando aos consumidores o aumento dos custos de armazenamento e de outros componentes, às vezes também ajustando as especificações. Os compradores estão demorando mais para trocar de celular, reduzindo os envios ao mercado mesmo com o encarecimento dos aparelhos.

Por que a liderança da Huawei importa

A IDC atribuiu o desempenho da Huawei à ampla variedade de produtos e a aumentos de preços relativamente contidos. Essa combinação deu à empresa mais opções para alcançar os compradores e limitou o impacto dos reajustes que afetaram os aparelhos concorrentes. Portanto, o crescimento reflete um aumento no volume de envios, e não apenas uma participação maior causada pela retração do mercado.

A participação de 21,1% da Huawei ficou 3,3 pontos percentuais à frente da Apple. Juntas, as duas empresas responderam por 38,9% dos envios de smartphones na China. A participação da Apple corresponde a aproximadamente 10,3 milhões de unidades, o que coloca a vantagem da Huawei em cerca de 1,9 milhão de celulares.

Algumas fontes arredondam a participação da Huawei para 21%, enquanto o número mais preciso é 21,1%. Ambos são compatíveis com envios de 12,2 milhões em um mercado total de 57,9 milhões. Os dados não informam a taxa exata de crescimento anual da Huawei nem a contribuição de modelos específicos e, portanto, não permitem determinar quais aparelhos geraram a maior parte dos ganhos.

O bom desempenho da Apple no lançamento não impediu a queda

Os novos iPhones da Apple tiveram uma recepção melhor do que a esperada pela IDC, mas os envios da empresa na China ainda caíram 4,3% em relação ao ano anterior. A IDC relacionou o recuo ao menor número de modelos lançados neste ano. A forte procura por determinados celulares não compensou totalmente a linha de lançamento mais enxuta.

Ainda assim, o desempenho da Apple foi melhor do que o do mercado chinês como um todo. A queda nos envios da empresa foi 11,1 pontos percentuais menor do que a contração de 15,4% do mercado. Essa é uma comparação entre variações nos envios, não uma evidência de aumento na receita de vendas ou no lucro da Apple.

A análise global da Counterpoint Research traz mais detalhes sobre o lançamento. Segundo a consultoria, a ausência de um iPhone 18 básico reduziu, no mês de lançamento, o número de aparelhos enviados aos canais de distribuição em comparação com a linha completa do iPhone 17 no ano anterior. Os modelos iPhone 18 Pro tiveram lançamentos mais fortes do que seus antecessores, especialmente na China e na Índia, enquanto a procura contínua pela linha iPhone 17 amenizou a queda.

Esses dados ajudam a explicar como um lançamento premium bem-sucedido pode coexistir com uma redução no total de envios. Eles não revelam quantos iPhone 18 Pro os consumidores chineses compraram nem quanto da queda da Apple na China correspondeu a cada modelo.

Perdas desiguais entre as concorrentes

As quedas nos envios entre as concorrentes domésticas da Huawei variaram bastante. A OPPO recuou 17,6%, a Xiaomi caiu 20,4% e a vivo teve queda de 24,9% em relação ao terceiro trimestre de 2025. As três encolheram mais rápido do que o mercado chinês de smartphones como um todo.

A queda da vivo foi a maior entre as marcas citadas: ficou 9,5 pontos percentuais acima da média do mercado. O recuo da Xiaomi superou a média em 5 pontos percentuais, enquanto o da OPPO foi 2,2 pontos maior. Essas diferenças mostram que a retração não afetou todas as fabricantes da mesma maneira.

A Honor ofereceu um sinal positivo mais restrito: foi a única marca líder cujos envios cresceram em relação ao segundo trimestre. Segundo a IDC, essa melhora pode indicar uma possível recuperação. O crescimento trimestral, porém, não comprova crescimento anual nem uma recuperação do setor como um todo. Não foram divulgados o total de envios nem o percentual de crescimento da Honor.

O custo da memória chega ao consumidor

Arthur Guo, analista sênior da IDC, afirmou que as fabricantes vêm repassando aos consumidores o aumento dos custos de componentes, elevando os preços de varejo enquanto os volumes de envios diminuem. A IDC também disse que algumas empresas ajustaram as especificações dos produtos, reduzindo ainda mais a disposição dos consumidores para trocar de aparelho.

As conclusões referentes à China apontam que os custos dos componentes estão chegando aos preços de varejo, mas não quantificam os reajustes nem a proporção dos custos mais altos repassada aos compradores. Os aumentos relativamente modestos da Huawei indicam que a reação também variou entre as fabricantes.

A Counterpoint Research identificou os aumentos nos preços de DRAM e NAND como uma das principais fontes de pressão em sua análise dos envios globais, publicada em 12 de outubro. A DRAM fornece a memória de trabalho usada pelos aplicativos em execução, enquanto a NAND armazena fotos, programas e outros arquivos. O encarecimento desses componentes aumenta o custo de fabricação de um celular.

A consultoria afirmou que a escassez de memória também estava limitando a oferta. As fabricantes enfrentam, portanto, dois problemas relacionados: os componentes estão mais caros e pode ser difícil garantir unidades suficientes. A Counterpoint estimou que os preços globais de varejo de smartphones subiram 20% até agora em 2026. Esse é um dado global, não uma alta de 20% medida na China.

A estimativa de 20% se refere aos preços de varejo, não aos preços médios de venda. A Counterpoint afirmou que esses preços médios também aumentaram, mas não informou o percentual da variação.

O efeito sobre os compradores pode ir além do preço. Se uma fabricante altera as especificações para conter os custos, um celular novo pode se tornar menos atraente em comparação com o aparelho que o consumidor já possui. Os dados da IDC sugerem que tanto os aumentos de preços quanto as mudanças nas especificações estão contribuindo para o adiamento das trocas de aparelho.

Consumidores ficam mais tempo com os celulares

Ciclos mais longos de troca são uma das razões para a dificuldade de recuperação do mercado. A IDC afirmou que os consumidores precisam de tempo para se adaptar aos preços mais altos. A Counterpoint também relatou que os compradores estão usando os aparelhos por mais tempo e considerando cada vez mais celulares recondicionados, enquanto a demanda por dispositivos premium continua mais resiliente do que a dos segmentos mais baratos.

Shilpi Jain, analista sênior da Counterpoint Research, descreveu como a escassez de memória está mudando tanto as decisões de compra quanto as estratégias das fabricantes:

O terceiro trimestre foi o segundo consecutivo a sentir plenamente o impacto da crise da memória. A extrema escassez de memória está levando o mercado de smartphones a uma fase mais seletiva, remodelando as estratégias das fabricantes e até o comportamento dos consumidores.

OEM significa fabricante de equipamento original; neste caso, são as empresas que produzem e vendem smartphones. A análise de Jain relaciona a reação dos consumidores às mudanças nas linhas de produtos e nos preços. Uma fabricante pode proteger sua rentabilidade concentrando-se em aparelhos mais caros, mesmo que envie menos celulares.

Isso também explica por que a queda no volume de envios não significa automaticamente uma redução nos preços médios. Se os compradores de aparelhos básicos adiam as compras e os modelos premium passam a representar uma fatia maior dos envios, o preço médio de venda pode subir. Nem os dados da IDC sobre a China nem a análise global da Counterpoint oferecem informações financeiras suficientes para calcular a variação resultante na receita do setor.

Retração na China faz parte de uma queda global mais ampla

A Counterpoint estimou que os envios globais de smartphones caíram 20% no terceiro trimestre de 2026, atingindo o menor nível para esse trimestre desde 2012. A queda de 15,4% na China foi 4,6 pontos percentuais menor, embora as duas estimativas sejam de consultorias diferentes e abranjam mercados geográficos distintos.

Os números da Counterpoint são estimativas preliminares de seu serviço Market Monitor. As participações de mercado medem os envios para os canais de distribuição, e não as compras feitas pelos consumidores.

O ranking global também foi diferente do chinês. A Samsung liderou os envios mundiais, com 23% de participação, seguida pela Apple, com 22%. Os envios da Samsung caíram 3%, mas sua participação aumentou porque a retração foi menos acentuada do que a do mercado mais amplo. A Counterpoint citou a estabilidade no fornecimento de componentes e a forte demanda inicial pela linha Galaxy Z Fold8.

A Xiaomi ficou em terceiro lugar no mundo, com 10% de participação, seguida pela OPPO, incluindo OnePlus e realme, com 9%, e pela vivo, com 8%.

A participação global da Apple superou 20% pela primeira vez em um terceiro trimestre, apesar da queda no volume de envios. Isso ilustra uma distinção também relevante na China: a participação de mercado mede a fatia de uma empresa no total e, portanto, pode aumentar mesmo quando ela envia menos aparelhos.

A liderança da Huawei na China não deve, portanto, ser interpretada como uma posição no ranking global. Os resultados domésticos mostram o desempenho da empresa na China, enquanto os números da Counterpoint abrangem envios mundiais e condições competitivas diferentes.

Fabricantes priorizam margens em vez de volume

A análise da Counterpoint sugere que algumas quedas nos envios refletem decisões comerciais deliberadas, além do enfraquecimento da demanda. Os envios globais da Xiaomi caíram mais de 30%, em comparação com o recuo de 20,4% na China. A empresa reduziu sua exposição a aparelhos mais baratos e a mercados internacionais fora de suas prioridades principais, além de ajustar os planos de envio para evitar margens não rentáveis.

Ao mesmo tempo, a Counterpoint afirmou que a Xiaomi estava fortalecendo sua posição nos segmentos intermediário superior e premium da China. A linha Xiaomi 18 e os celulares dobráveis tiveram uma recepção positiva, e o chipset XRING O3 ajudou a diferenciar seus aparelhos premium. O melhor desempenho nessas categorias não impediu a queda no total de envios da empresa na China.

OPPO e vivo registraram, cada uma, quedas superiores a 20% nos envios globais. Segundo a Counterpoint, a OPPO consolidou linhas de produtos e operações da OPPO, da realme e da OnePlus para reduzir sobreposições e custos. A vivo priorizou a Índia e a China, mas os aumentos de preços deixaram alguns aparelhos básicos acima de faixas de preço importantes, enquanto a falta de estoque também limitou os envios.

Esses dados globais acrescentam detalhes às pressões de custos descritas pela IDC na China. Eles não determinam a contribuição exata de cada estratégia para as perdas domésticas nos envios, mas mostram por que as fabricantes podem aceitar volumes menores em vez de vender mais celulares com margens mais baixas.

O que os próximos trimestres vão mostrar

A IDC prevê que os custos de armazenamento e de outros materiais permanecerão elevados nos próximos trimestres, podendo provocar novas altas nos preços dos celulares. Apesar da expectativa de muitos modelos novos no quarto trimestre, a consultoria vê pouca possibilidade de uma recuperação expressiva do mercado chinês de smartphones. A pressão dos custos pode continuar em 2027.

A sequência de acontecimentos mostra a rapidez com que a retração se intensificou:

• Primeiro semestre de 2026: os envios de smartphones na China caíram cerca de 4% em relação ao ano anterior.
• Terceiro trimestre de 2026: os envios recuaram 15,4%, para cerca de 57,9 milhões de unidades.
• 12 de outubro de 2026: a Counterpoint divulgou sua estimativa preliminar de uma queda de 20% nos envios globais.
• 13 de outubro de 2026: os dados preliminares da IDC para a China mostraram a Huawei na liderança, com 12,2 milhões de envios.
• Quarto trimestre de 2026 e ao longo de 2027: a IDC prevê que a pressão dos custos de componentes continue, apesar dos lançamentos de novos produtos.

A Counterpoint também afirmou que uma recuperação significativa nos volumes globais de envios é improvável até que os custos dos componentes e as condições de fornecimento melhorem. Portanto, os novos lançamentos podem não ser suficientes se os compradores não puderem pagar pelos aparelhos ou se as fabricantes não conseguirem garantir componentes suficientes a preços viáveis.

Entre as principais incógnitas estão o tamanho dos próximos aumentos nos preços de varejo, se a Honor conseguirá manter sua melhora trimestral e se a Huawei continuará crescendo enquanto as concorrentes reduzem o volume. As estimativas ainda são preliminares, e não foi especificada uma data exata para a revisão dos números ou para a próxima divulgação trimestral.

Principais pontos

• A China recebeu cerca de 57,9 milhões de smartphones no terceiro trimestre de 2026, uma queda anual de 15,4%.
• A Huawei enviou 12,2 milhões de celulares e liderou com 21,1% de participação, apoiada por uma ampla linha de produtos e aumentos de preços contidos.
• A Apple ficou com 17,8% do mercado, enquanto seus envios caíram 4,3%, apesar de uma demanda no lançamento maior do que a esperada.
• OPPO, Xiaomi e vivo registraram quedas anuais de 17,6%, 20,4% e 24,9%, respectivamente.
• Entre as marcas líderes, apenas a Honor aumentou os envios em relação ao trimestre anterior.
• O aumento dos custos de memória, os preços mais altos e os ciclos mais longos de troca estão pressionando a demanda.
• A IDC prevê uma recuperação fraca no quarto trimestre, e a pressão dos custos pode se estender até 2027.